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政府付费型PPP又遭棒喝,政信融资路在何方?

第一金融课堂 发布时间:2017-10-17 阅读:

87号文限制政府购买服务的余震犹在,各地都在想法设法整改,整改的路径之一就是政府付费型PPP,这种整改和化转并不容易:程序很复杂,要做的事情很多。可是,为了改善当地基础设施、为了发展经济,你还是咬咬牙,努力在做。


曾经,你还以为,政府付费型PPP可能是未来公益性的基础设施项目融资的重要途径,对此寄予了期望。


可是,晴空霹雳,不断有消息传来,政府付费型PPP将受到限制,入库将比较困难。


这是怎么一回事?说我们不该做政府购买服务,鼓励做PPP,我们正在做,突然又做不成了?!  连做PPP都不行,那要我们做什么?


迷茫,蒙圈~~


不必迷茫,不必蒙圈。路就在那里!


政府投融资体制改革的真正目的是什么?PPP的真实意涵是什么?限制政府付费型PPP的逻辑是什么?政府付费型PPP受限之后,基础设施项目的融资路径在哪里?钱从何来?


【10月28日重庆】政信融资高级研修班将回答这些问题。 报名电话 17710036186(刘老师,微信同号)


研修主题:


新形势下,地方政府如何合规筹集建设资金?

金融机构如何开展政府类融资业务?

如何运用基金模式拓展业务?

如何为地方政府设计化债方案?


具体课程安排如下(开课时会根据最新需求适当调整):


第一部分(第一天上午9:00-12:00)

一、全国金融会议以及87号文和50号文出台背景、政策要点及应对方略

全国金融工作会议带来了怎样决定性的变化?

43号文是怎么被突破的?50号文、87号文会被突破吗?

二、87号文之后,政府购买服务模式在棚改、土储等领域的运用、合规要点及政策走向(案例)

政府购买服务模式的操作流程、合规要点

政府购买服务模式与PPP、BT的区别与联系

平台做承接主体应如何符合资格要求?

怎样才是合规有效地列入了财政预算?政府的年度财政预算、中期财政规划如何跟政府的长期支付责任衔接?

购买服务合同的合规陷阱在哪里?怎样避免购买服务延期付款变相融资?

87号文之后的棚改如何做?为什么要大力做?旧改怎么做?

土储跟棚改有什么不同87号文之后的土地开发项目如何做?

存量有瑕疵的棚改\土储项目如何合规改造?

各地棚改项目的创新融资方式

三、87号文之后,存量融资的延续与转化,公路建设领域的融资模式(案例)

不同类型公路项目的政策要求

政府要撤函怎么办?函跟函有什么不同?

存量政府购买服务项目如何分析和解释其合规性?

存量BT项目或平台项目贷款如何进行合规改造并再融资延续授信?

政府融资模式转变的逻辑是什么?未来会如何发展?

新形势下,公路项目的融资途径\政府还贷\收费公路\不收费道路\园区内公路\农村公路\旅游公路

市政道路:购买工程与购买服务、PPP、超大PPP、公建公营,既有预算\短预算与长支付的衔接

四、87号文之后,政府购买服务项目向PPP模式的转化,以及无收费项目从BT到PPP模式的合规改造(案例)

PPP项目的融资结构,各方在结构中的分工和职能

城市基础设施项目从BT到PPP模式的合规改造

存量政府购买服务项目改造为PPP模式应注意哪些要点?

政府为什么限制政府购买服务却允许政府购买型PPP?BT、政府购买服务、政府付费型PPP模式的区别、联系与转化

PPP模式的五大风险特征及银行业务机会把握,两年前设计的“TOT+平台改制”模式如何解决了地方政府的痛点?

PPP项目怎样合理分配风险和收益?怎样规避固定回报?

五、TOT、ROT模式对于城镇化、旧城改造项目的融资方式创新(案例)

TOT、ROT的操作流程,各方职责界定和实施架构

存量项目资产转让价款、改建投入金额的确定以及贷款测算

TOT、ROT的相关政策分析。存量资产PPP改造解决了地方政府的哪些问题?

地方政府财力和信用分析方法

资产转让过程中存在的税费问题以及并购贷款问题

TOT、ROT项目贷款的条件设置

六、银行信贷的核心秘密与政府项目现金流的创设(案例)

有资金需求又符合银行风险偏好的项目具有哪四个特征?

如何选择政府类客户和项目?

如何为政府项目创设现金流?创设现金流应注意哪些要点?

融资租赁模式是怎样盘活政府存量项目和资产的?


第二部分(第一天下午14:00-17:00)

一、导学:PPP核心必读法规文件、知识体系和理论精髓

为什么这46个文件是必读文件?这些核心文件构成了一个怎样的知识体系?

核心文件要点解读以及PPP政策精髓

PPP知识和技能的自我学习方法

二、典型PPP结构、各当事方的风险收益分配及教育医疗养老等公共服务行业PPP项目设计及风险分析(案例)

PPP项目操作流程的五个阶段和19个环节及要点

PPP的意义,政府和社会资本在项目中的责任、作用、风险与收益。项目各方利益的平衡术

教育行业PPP模式特点分析及软性服务行业开展PPP项目的关注点

“项目投资、建设、拥有、运营一体化+政府可行性缺口补贴”模式的操作,政府采购方式的选择

PPP项目的合规性分析框架

针对PPP项目特征而进行的授信条件设置

PPP项目营销的关键因素

三、城市基础设施“拨改租”模式操作流程、合规性优化(案例)

什么是“拨改租”?“拨改租”的操作流程,项目选择,政府、企业、金融机构各方的工作内容

“拨改租”的发展历程、项目落地情况、产生的作用和效果

拨改租的“三个妙处“及创新方法

”拨改租“的政策风险分析及优化操作建议

四、地方融资平台转型的重庆模式、政府债务和非政府债务政策辨析

地方政府融资平台的历史作用及未来发展路径,中央对于平台转型以及地方政府债务管控的政策解读

什么是政府债务?什么是非政府债务?如何把政府债务转化为非政府债务?地方融资平台在其中能发挥什么样的作用?

地方政府债务化解与存量资产盘活的地方经验

五、城投集团ABO模式及政策新解(案例)

什么是ABO?ABO主体的特征性因素

ABO与PPP模式在操作流程、融资功能、资金来源、适用范围、帮地方政府解决问题等方面的异同

ABO的政策依据,“物有所值”原则、积极意义

ABO具体实施的基本原则

六、87号文之后,基建及公共项目融资新路探讨


第三部分(第二天上午9:00-12:00)

一、政府产业基金常见模式优劣分析、合规风险把握及规避措施(案例)

公司制、有限合伙制、契约型基金的结构及优劣势分析

劣后、优先、中间级资金的结构设计以及资金提供方与资金管理方的责权利分配

名股实债型基金的合规风险与规避方法

框架式基金的控制权博弈,银行如何控制资金投向风险?

张家界旅游基金的意义、优点以及武汉地铁8号线基金的问题与化解

二、政府投资基金(民营企业主导)资金内循环模式(案例)

设立基金对于解决政府、企业需求的作用,对于银行业务创新的意义

基金的交易结构、投资及退出计划、各方责权利安排

政府不回购模式下的出资方式、政府对于基金管控的实现

基金及所投项目、政府资金、项目资金、银行投贷资金的循环方式及优点

三、老师设计的既合规又能够受到政府和社会资本欢迎,银行“投贷联合”拓展业务的基金模式(共有6种结构,已在多处落地)

传授方法:引导学员分析地方政府和企业的资源、痛点,结合金融机构特征设计三方共赢的基金模式

模式1:上层回购,股+债,不贷款

模式2:上层回购,股+债,贷款

模式3、上层回购,股+债,基金付款,贷款

模式4:下层回购,股+债,不贷款

模式5:下层回购,股+债,贷款

模式6:下层回购,股+债,基金付款,贷款

各模式的适用范围、对于政府和企业需求的解决以及三方共赢方式

四、“小股大债”模式解决公共项目“资本金”的合规要点及风险分析、融资条件设置(案例)

项目总投资构成、银团贷款条件、资本金来源

这样给钱能否算资本金?有无合规性风险?国家资本金政策梳理

资管计划的退出方式,退出安全性分析

结构设计对于政府回购、政府以借贷资金设立基金等合规要求的规避

五、银行资管计划投资政府项目“资本金”的创新与合规分析(案例)

基金交易结构、结构设计的目的和作用

股权收益权法律分析以及如何约定创设、股权质押权的取得

操作风险防范以及资金封闭监管协议的签署

第一第二还款来源分析,以及平台公司还款能力及合规性分析

地方政府财力和信用分析方法,地方政府支持项目的合规性风险规避

项目风险分析及融资条件设计

六、“不回购\出表”模式在开发区园区建设项目中的运用及其风险控制(案例)

基金交易结构,结构设计对于政府、社会资本需求的考量

项目总投资构成、注册资金构成、优先劣后比例构成设计及考量

政府、企业、银行的出表考虑及设计

管委会预算安排的有效性

开发区新区建设融资模式及政策环境

银行对于无回购模式的认可程度以及风险防范措施


第四部分(第二天下午13:30-16:30)

项目咨询、一对一辅导、解决实务问题。老师引导设计方案。

学员就自己手头的项目,或业务中遇到的具体问题,学习中的体会和回去真抓实干的想法,向老师提问,获得老师的一对一辅导。老师组织学员以实际项目为案例,共同讨论交流,形成解决方案,取得实效


老师进行课程总结,引导学员针对客户的核心痛点设计融资模式,为地方政府筹集建设资金指路,为金融机构开展涉政类业务设计营销方案,为地方政府设计化债方案


(以上课程内容,将在每期开课前,根据学员最新需求调整)


政信融资高级研修课程具有以下特点:


1、课程由热点、经典的实战案例构成,政策、理论、风控包含于案例中讲解,生动鲜活,实用性强;


2、根据最新的政策变化和业务需求设计课程,有利于参会单位筑起合规防火墙,快速获得技术优势,迅速形成生产力;


3、持续跟踪学习,线上线下结合,报名即建微信群,发给学习资料,人手一册《PPP核心必读法规文件汇编》,课后老师继续在线指导、答疑解惑。

 

政信融资高级研修班已连续举办多期,以其课程设计前瞻、实用,价值高、落地性强而著称,受到了参会单位的热烈欢迎,很多单位连续多次参会,好评不断。每期报名都异常火爆,甚至不得不提前截止报名。通过研修能够使参会单位迅速形成生产力,有效识别和防范合规风险,帮助政府解决融资核心痛点问题。 目前已有来自大中小型银行、股份制银行、城商行、农商行、融资租赁公司、政府单位、社会资本方、中介机构、基金公司的700多位领导和业务精英参加了研修,取得了良好的效果。

 

政信业务是政府、企业、金融各个方面参与的事业,来自各个行业的参会领导和学员构成了强大的人脉资源,常常是课程尚未结束,学员之间已经达成合作意向。这成为研修班的又一个特色和优势。


因每月一期不能满足需求,十月份将举办两期。10月14日第9期已在上海成功举办。10月28日第10期政信融资高级研修班将于重庆举办,主题:新形势下,地方政府如何筹集建设资金?金融机构如何开展政府类融资业务?如何运用基金模式拓展业务?如何为地方政府设计化债方案?


诚邀贵单位派员参会!

 

主办单位:北京工隆建通智库

承办单位北京政信融咨询有限责任公司

培训时间:10月28日~30日,共三天。10月27日报到

培训地点:重庆翰文大酒店(重庆市渝中区双钢路1号)

(具体上课地点将在开课前一周通知到每一位成功报名的学员)


报名邀请函索取及费用优惠政策咨询刘老师,电话:17710036186\微信二维码---



 

   北京工隆建通智库

北京政信融咨询有限责任公司

2017年10月16日



 公益时间 这是一个由案例构成的知识体系,几乎回答了当前政信业务的所有热点关切问题。不能参会的朋友,可以按照这个提纲,循序渐进地自学;拟报名的朋友,可以按此提纲预习,以提升研修效果(线下课堂主要讲案例);已听过课的朋友,可以再补足基础知识。为此,我们建立了课程自学预习补习交流群,每天有老师引导学习。


  福利  转发此文到朋友圈,截图发格老师(微信二维码在如下)可进群交流学习,每天有老师引导学习。注意!转发前面需加下面这样一句话:


我已进入课程预习交流群,全部是干货内容,及时实用,你也来吧,日进一步,成为PPP业务大咖!    


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